Harga Saat Ini: Rp 4490

Target 1 Minggu: Rp 4550

Target 1 Bulan: Rp 4700

Target 1 Tahun: Rp 6500

Sentimen Investing: Neutral

Sentimen Stockbit: Mixed to Bullish

Apakah Anda ingin diberi notifikasi jika kami memiliki analisis baru, berita, atau rumor tentang saham ini? Klik di sini:

PT Hexindo Adiperkasa Tbk (HEXA.JK) Analisis Saham

Diperbarui: tuesday 20 january 2026

Tip: mulai ketik nama perusahaan untuk melihat saran. Tekan Enter atau klik Buka untuk membuka halaman analisisnya.

Grafik Saham

Grafik Indeks

Grafik Relatif

Ringkasan

PT Hexindo Adiperkasa Tbk (HEXA.JK) menunjukkan fundamental yang relatif kuat dengan laba positif selama lima tahun berturut-turut. Rasio utang terhadap ekuitas (DER) sebesar 0.63 kali, mengindikasikan tingkat utang yang sehat. Profitabilitas perusahaan baik, tercermin dari Return on Equity (ROE) sebesar 18.16%. Meskipun memiliki Price to Book Value (PBV) 1.24 yang beberapa sumber anggap sedikit di atas valuasi, estimasi nilai intrinsik menunjukkan bahwa saham ini berpotensi undervalue hingga 58% dengan target nilai intrinsik 10.424 IDR per saham. Perusahaan juga merupakan pembayar dividen dengan indikasi imbal hasil dividen 9.94% (namun payout ratio 115% perlu diwaspadai keberlanjutannya). HEXA beroperasi di sektor distribusi alat berat, yang sangat bergantung pada industri konstruksi dan pertambangan.

Sentimen Stockbit

Mixed to Bullish

Skor: 60

Sentimen di Stockbit menunjukkan campuran antara netral dan sedikit bullish dalam jangka pendek. Beberapa analisis teknikal menunjukkan pergerakan sideways dengan volatilitas rendah, namun ada juga sinyal 'demand kuat' dan 'peluang rebound' di area support. Ada beberapa rekomendasi entry point dan target keuntungan yang mengindikasikan pandangan positif jangka pendek dari beberapa pengguna.

Sentimen Investing.com

Neutral

Skor: 55

Berdasarkan analisis teknikal harian di Investing.com, sentimen untuk HEXA saat ini adalah 'Netral' dengan sinyal 5 untuk indikator beli dan 3 untuk indikator jual. Tidak ada sentimen kuat yang mendominasi, menunjukkan pasar yang sedang menimbang arah selanjutnya.

Kinerja Tahun Lalu

Status: Underperformed

Selama periode data yang diberikan (sekitar 283 hari terakhir), harga saham HEXA mengalami penurunan sekitar 7.04% (dari 4830 IDR menjadi 4490 IDR). Sementara itu, indeks acuan naik signifikan sebesar 27.84% (dari 7170 IDR menjadi 9167 IDR). Ini menunjukkan bahwa HEXA secara substansial berkinerja buruk dibandingkan dengan indeks pasar. Kinerja buruk ini dapat dikaitkan dengan beberapa faktor, seperti realisasi Capex yang rendah di tahun 2025 (baru 10% terserap) yang mungkin menimbulkan kekhawatiran tentang pertumbuhan di masa depan, meskipun ada target pendapatan yang optimis untuk 2025/2026. Selain itu, HEXA juga disebutkan underperformed dibandingkan dengan industri Trade Distributors di Indonesia. Perusahaan mengalami penurunan yang signifikan, namun beberapa analisis juga menunjukkan bahwa kondisi ini bisa menjadi potensi peluang beli jika fundamental tetap kuat.

Outlook

1 Minggu

Target: 4550

Vs Indeks: In-line

Untuk satu minggu ke depan, harga saham HEXA diperkirakan akan bergerak cenderung 'in-line' dengan indeks. Analisis teknikal menunjukkan pergerakan sideways dengan volatilitas rendah, namun adanya area support kuat dan potensi rebound jangka pendek dapat menahan penurunan lebih lanjut. Target harga sekitar 4.550 IDR didasarkan pada pergerakan harga saat ini dan target terdekat dari analisis teknikal di komunitas Stockbit.

1 Bulan

Target: 4700

Vs Indeks: Outperform

Dalam satu bulan ke depan, HEXA berpotensi 'outperform' indeks. Meskipun analisis konsensus analis menunjukkan 'Sell' dengan target yang tidak realistis, sentimen positif dari komunitas sosial media yang melihat adanya 'demand kuat' dan peluang 'rebound lanjutan' bisa mendorong harga. Target pendapatan dan laba yang ambisius untuk tahun fiskal 2025/2026 juga dapat mulai menarik perhatian investor. Target harga 4.700 IDR didasarkan pada potensi rebound dari level support dan target jangka pendek dari komunitas.

1 Tahun

Target: 6500

Vs Indeks: Underperform

Untuk satu tahun ke depan, HEXA kemungkinan akan 'underperform' indeks. Meskipun memiliki fundamental yang solid dan valuasi intrinsik yang menarik (potensi undervalue 58% dengan nilai intrinsik 10.424 IDR), konsensus analis saat ini merekomendasikan 'Sell'. Selain itu, sektor alat berat bersifat siklis dan kinerja historis perusahaan menunjukkan underperformace signifikan terhadap pasar. Target harga 6.500 IDR merupakan estimasi konservatif yang mempertimbangkan nilai intrinsik perusahaan tetapi juga tekanan jual dari analis dan kinerja pasar yang lebih luas.

Berita Terbaru

HEXA Umumkan Pembagian Dividen Tunai 70% dari Laba Bersih Tahun Buku 2024/2025 (2025-09-20)

PT Hexindo Adiperkasa Tbk (HEXA) telah mengumumkan pembagian dividen tunai sebesar 70% dari laba bersih tahun buku yang berakhir 31 Maret 2025. Dividen senilai US$21,7 juta (setara Rp356,26 miliar) ini akan dibayarkan pada 17 Oktober 2025, dengan tanggal ex-dividen pada 25 September 2025. Keputusan ini mencerminkan kinerja keuangan yang solid dan komitmen perusahaan terhadap pemegang saham, meskipun rasio pembayaran dividen yang tinggi perlu diperhatikan keberlanjutannya.

HEXA Alokasikan Capex Rp228 Miliar di 2025, Penyerapan Baru 10 Persen (2025)

Hexindo Adiperkasa mengalokasikan belanja modal (Capex) sebesar Rp228 miliar untuk tahun 2025, namun penyerapan dananya baru mencapai 10 persen. Ini menunjukkan adanya potensi peningkatan investasi di masa mendatang atau, sebaliknya, tantangan dalam eksekusi proyek yang dapat mempengaruhi pertumbuhan operasional.

HEXA Buka Target Pendapatan US$609,8 Juta dan Laba Bersih US$34,9 Juta untuk Tahun Fiskal 2025/2026 (2025)

PT Hexindo Adiperkasa Tbk menargetkan pendapatan US$609,8 juta dan laba bersih US$34,9 juta untuk tahun fiskal 2025/2026. Target ini didorong oleh proyeksi penjualan sekitar 2.900 unit ekskavator, menunjukkan optimisme perusahaan terhadap permintaan alat berat di sektor konstruksi dan pertambangan.

RUPS HEXA Mengesahkan Susunan Direksi dan Dewan Komisaris Baru (2025-09-20)

Rapat Umum Pemegang Saham (RUPS) tahun 2025 Hexindo Adiperkasa telah mengesahkan susunan Direksi dan Dewan Komisaris yang baru. Perubahan manajemen ini diharapkan dapat membawa strategi baru dan peningkatan kinerja korporasi di masa mendatang, berlaku hingga RUPS Tahunan 2026.

Ikhtisar

Sekilas

Harga Saat Ini Rp. 4490

Sentimen Investing.com Neutral 55 %

Sentimen Stockbit Mixed to Bullish 60 %

Buffett Indicator

7.0/10

Warren Buffett cenderung berinvestasi pada perusahaan dengan keunggulan kompetitif yang jelas (moat), manajemen yang baik, pendapatan yang dapat diprediksi, dan valuasi yang menarik. HEXA memiliki beberapa karakteristik yang disukai Buffett: laba positif berturut-turut selama 5 tahun, rasio utang yang sehat, dan ROE yang baik menunjukkan profitabilitas. Perusahaan juga undervalued berdasarkan nilai intrinsik yang dihitung. Selain itu, perusahaan secara konsisten membayar dividen, meskipun rasio pembayaran yang sangat tinggi (115%) mungkin menimbulkan pertanyaan tentang keberlanjutan. Industri alat berat bersifat siklis, yang mungkin menjadi perhatian bagi Buffett yang lebih suka bisnis dengan pendapatan yang stabil. Namun, posisinya sebagai distributor terkemuka untuk merek-merek besar seperti Hitachi di Indonesia dapat dianggap sebagai moat. Secara keseluruhan, fundamentalnya solid, tetapi sifat siklis industri dan rasio pembayaran dividen yang tinggi mungkin memerlukan analisis lebih dalam bagi seorang investor seperti Buffett.

Prospek Jangka Pendek

Target 1 Minggu

Rp. 4550

Kinerja vs Indeks

In-line

Target 1 Bulan

Rp. 4700

Kinerja vs Indeks

Outperform

Prospek 1 Tahun

Target

Rp. 6500

Kinerja vs Indeks

Underperform

Gabung Newsletter kami — update rutin, ringkas, langsung ke email.

Newsletter

Ada pertanyaan tentang data ini, apakah cocok untuk portofolio Anda atau apa risiko/peluang yang ada? Tanyakan kepada robot kami.

Informasi di situs web ini hanya untuk tujuan informasi. Ini bukan nasihat keuangan. Kami sangat menyarankan Anda membaca penafian lengkap kami sebelum menggunakan informasi apa pun di situs ini. Penggunaan Anda atas situs ini menandakan persetujuan Anda terhadap ketentuan tersebut.