Harga Saat Ini: Rp 1000

Target 1 Minggu: Rp 1050

Target 1 Bulan: Rp 1200

Target 1 Tahun: Rp 1691

Sentimen Investing: Bullish

Sentimen Stockbit: Mixed

Apakah Anda ingin diberi notifikasi jika kami memiliki analisis baru, berita, atau rumor tentang saham ini? Klik di sini:

PT Kencana Energi Lestari Tbk (KEEN.JK) Analisis Saham

Diperbarui: tuesday 23 december 2025

Tip: mulai ketik nama perusahaan untuk melihat saran. Tekan Enter atau klik Buka untuk membuka halaman analisisnya.

Grafik Saham

Grafik Indeks

Grafik Relatif

Ringkasan

PT Kencana Energi Lestari Tbk (KEEN.JK) adalah produsen listrik independen terkemuka di Indonesia yang berspesialisasi dalam energi terbarukan, termasuk tenaga air, biomassa, dan surya. Perusahaan mengoperasikan beberapa pembangkit listrik tenaga air di Sumatera Utara, Bengkulu, dan Sulawesi Selatan, serta fasilitas biomassa dan surya di Bangka Belitung. Perusahaan aktif memperluas portofolionya dengan proyek-proyek baru, sejalan dengan tujuan emisi nol bersih Indonesia. Namun, KEEN mencatat penurunan laba bersih pada tahun 2024 menjadi Rp 101,3 miliar, dibandingkan Rp 199,0 miliar pada tahun 2023. Pendapatan juga menurun menjadi Rp 615,4 miliar pada tahun 2024 dari Rp 740,3 miliar pada tahun 2023. Rasio-rasio keuangan menunjukkan P/E Ratio sebesar 68,68x dan Price/Book sebesar 1,3x. Return on Equity (ROE) berada di angka 2,2%, yang relatif rendah. Rasio Debt/Equity sekitar 52,97% menunjukkan tingkat utang yang moderat. Meskipun ada penurunan kinerja pada tahun 2024, manajemen optimis dengan peningkatan produksi listrik di Q1 2025 dan proyeksi pertumbuhan yang agresif di sektor EBT.

Sentimen Stockbit

Mixed

Skor: 50

Sentimen di Stockbit untuk KEEN.JK menunjukkan pandangan yang beragam. Beberapa investor terlihat optimis dengan target harga lebih tinggi ('yukk kita naik-$KEEN biar 1300'), sementara yang lain menyarankan 'Cut Loss' karena kekhawatiran akan penurunan lebih lanjut. Ada juga diskusi tentang rumor 'info ordal' atau 'info A1 dari bandar', menandakan adanya skeptisisme terhadap informasi yang tidak terverifikasi dan potensi pergerakan saham yang didorong spekulasi.

Sentimen Investing.com

Bullish

Skor: 70

Analisis dari Investing.com menunjukkan konsensus 'Strong Buy' dari analis dengan target harga rata-rata 12 bulan di IDR 1691. Namun, sentimen dari anggota Investing.com sendiri beragam, ada yang Bearish dan Bullish. Indikator teknikal harian secara umum menunjukkan sinyal 'Strong Sell'. Meskipun demikian, pandangan analis cenderung positif, mengindikasikan potensi kenaikan harga yang signifikan dalam jangka panjang.

Kinerja Tahun Lalu

Status: Outperformed

Dalam 365 hari terakhir, harga saham KEEN.JK naik dari 600 IDR menjadi 1000 IDR, mencatatkan kenaikan sekitar 66.67%. Pada periode yang sama, IHSG meningkat dari 7096.44 menjadi 8645.84, dengan kenaikan sekitar 21.83%. Ini menunjukkan bahwa KEEN.JK telah mengungguli indeks pasar secara signifikan. Kinerja ini didorong oleh beberapa faktor, termasuk fokus perusahaan pada proyek energi terbarukan yang didukung oleh peta jalan transisi energi pemerintah. Kemenangan tender proyek PLTS Tobelo 10 MW pada Desember 2025 juga memberikan dorongan positif, memperkuat portofolio energi surya perusahaan. Meskipun terdapat kekhawatiran akibat insiden longsor di PLTA Pakkat pada awal Desember 2025, perusahaan dengan cepat mengklarifikasi bahwa operasional tidak terganggu dan aset diasuransikan, sehingga memitigasi dampak negatif yang lebih besar. Penurunan laba bersih dan pendapatan pada tahun 2024 dibandingkan 2023 sebagian terkompensasi oleh optimisme manajemen terhadap peningkatan produksi listrik di Q1 2025 dan rencana ekspansi yang agresif.

Outlook

1 Minggu

Target: 1050

Vs Indeks: In-line

Dalam satu minggu ke depan, harga KEEN.JK diperkirakan akan menunjukkan stabilitas atau sedikit kenaikan setelah berita positif mengenai proyek PLTS Tobelo, meskipun sentimen pasar mungkin masih mencerna insiden PLTA Pakkat. Pergerakan akan cenderung mengikuti indeks dengan volatilitas yang wajar.

1 Bulan

Target: 1200

Vs Indeks: Outperform

Dalam satu bulan, KEEN.JK berpotensi mengungguli indeks. Momentum dari kemenangan tender proyek energi terbarukan baru dan potensi pengumuman proyek-proyek EBT lainnya dapat menjadi katalis positif. Fokus pada energi terbarukan sejalan dengan kebijakan pemerintah yang mendukung sektor ini, menarik lebih banyak investor.

1 Tahun

Target: 1691

Vs Indeks: Outperform

Prospek satu tahun KEEN.JK sangat positif dengan target harga analis di IDR 1691. Perusahaan memiliki strategi ekspansi yang jelas di sektor energi terbarukan yang sedang tumbuh pesat. Rencana peningkatan kapasitas produksi dan partisipasi dalam tender-tender proyek EBT akan menjadi pendorong utama. Meskipun ada tantangan seperti kinerja keuangan 2024 yang menurun, proyeksi pertumbuhan di sektor EBT secara keseluruhan dan posisi KEEN sebagai pemain kunci diharapkan akan mendukung kinerja jangka panjangnya.

Berita Terbaru

KEEN Menang Tender PLTS Tobelo 10 MW, Perkuat Portofolio Energi Surya - Investor Daily (5 Desember 2025)

PT Kencana Energi Lestari Tbk (KEEN) resmi ditunjuk sebagai pemenang tender proyek Pembangkit Listrik Tenaga Surya (PLTS) Photovoltaic Tobelo oleh PLN. Proyek berkapasitas 10 MW ini akan dibangun di Halmahera Utara dan menjadi proyek PLTS pertama KEEN dengan Perjanjian Jual Beli Tenaga Listrik (PPA) dengan PLN. Kemenangan ini memperkuat strategi ekspansi perusahaan di segmen energi surya dan diharapkan membuka peluang lebih banyak di masa mendatang.

PLTA di Sumatera Kena Longsor, Bos KEEN Buka Suara (3 Desember 2025)

PT Kencana Energi Lestari (KEEN) melaporkan insiden longsor di Pembangkit Listrik Tenaga Air (PLTA) Pakkat pada tanggal 3 Desember 2025. Perusahaan memastikan operasional tidak terganggu dan aset-aset yang relevan telah diasuransikan, bertujuan untuk meredakan kekhawatiran investor.

KEEN Bidik 650 MW, Optimis Capai Target Keuangan 2025 (6 Juni 2025)

Direktur Utama KEEN, Wilson Maknawi, menyatakan optimisme terhadap peningkatan kebutuhan Energi Baru Terbarukan (EBT) dan dorongan pemerintah. Perseroan menargetkan pendapatan US$ 34,96 juta dan laba bersih US$ 16,20 juta pada tahun 2025, dengan produksi listrik 339,90 GWh. Meskipun pendapatan 2024 menurun, produksi listrik meningkat. Perusahaan juga berencana menjalin 6 Perjanjian Jual Beli Tenaga Listrik (PJBL) dengan PLN dengan total kapasitas 74 MW.

Rumor

Rumor 'info ordal' dan 'info A1 dari bandar' di Stockbit (18-19 Desember 2025)

Terdapat diskusi di platform Stockbit mengenai 'info ordal' (orang dalam) atau 'info A1 dari bandar' (informasi sangat akurat dari bandar saham) terkait pergerakan saham KEEN. Beberapa pengguna memperingatkan agar tidak mempercayai rumor semacam ini, menyiratkan adanya spekulasi atau manipulasi pasar yang tidak berdasar di media sosial.

Potensi 'Junk' atau 'Spam' di Komunitas Stockbit (19 Desember 2025)

Beberapa postingan di Stockbit terkait KEEN dicap sebagai 'Potential Junk' atau 'Potential Spam', menunjukkan adanya informasi yang tidak berkualitas atau tidak relevan yang beredar di komunitas, yang dapat memengaruhi persepsi investor terhadap saham.

Ikhtisar

Sekilas

Harga Saat Ini Rp. 1000

Sentimen Investing.com Bullish 70 %

Sentimen Stockbit Mixed 50 %

Buffett Indicator

2.0/10

Warren Buffett cenderung berinvestasi pada perusahaan dengan keuntungan yang stabil atau bertumbuh, arus kas yang dapat diprediksi, posisi kompetitif yang kuat (moat ekonomi), ROE yang tinggi (di atas 15%), tingkat utang yang rendah, dan harga yang masuk akal dibandingkan nilai intrinsiknya. KEEN.JK menunjukkan beberapa kelemahan berdasarkan kriteria ini. ROE perusahaan hanya 2,2% atau 3,69%, jauh di bawah preferensi Buffett. Laba bersih tahun 2024 juga menurun signifikan dibandingkan 2023. Meskipun perusahaan bergerak di sektor energi terbarukan yang memiliki potensi jangka panjang, namun fundamental saat ini, terutama dari sisi profitabilitas dan valuasi (dianggap overvalued dengan nilai intrinsik di Rp 760 vs harga saat ini Rp 1000-1025 oleh beberapa sumber), mungkin tidak memenuhi kriteria 'margin of safety' dan 'harga yang masuk akal' ala Buffett. Buffett juga menghindari perusahaan yang sangat bergantung pada komoditas atau industri yang terlalu kompleks dan berubah cepat jika tidak dipahami. Meskipun energi terbarukan adalah bisnis yang dapat dipahami, profil keuangan saat ini tidak menunjukkan 'bisnis hebat' yang disukai Buffett. Oleh karena itu, kemungkinan Warren Buffett menyarankan untuk membeli saham ini sangat rendah.

Prospek Jangka Pendek

Target 1 Minggu

Rp. 1050

Kinerja vs Indeks

In-line

Target 1 Bulan

Rp. 1200

Kinerja vs Indeks

Outperform

Prospek 1 Tahun

Target

Rp. 1691

Kinerja vs Indeks

Outperform

Gabung Newsletter kami — update rutin, ringkas, langsung ke email.

Newsletter

Ada pertanyaan tentang data ini, apakah cocok untuk portofolio Anda atau apa risiko/peluang yang ada? Tanyakan kepada robot kami.

Informasi di situs web ini hanya untuk tujuan informasi. Ini bukan nasihat keuangan. Kami sangat menyarankan Anda membaca penafian lengkap kami sebelum menggunakan informasi apa pun di situs ini. Penggunaan Anda atas situs ini menandakan persetujuan Anda terhadap ketentuan tersebut.