Harga Saat Ini: Rp 12600

Target 1 Minggu: Rp 13000

Target 1 Bulan: Rp 13200

Target 1 Tahun: Rp 14000

Sentimen Investing: Mixed to Bullish

Sentimen Stockbit: Bullish

Apakah Anda ingin diberi notifikasi jika kami memiliki analisis baru, berita, atau rumor tentang saham ini? Klik di sini:

PT Petrosea Tbk (PTRO.JK) Analisis Saham

Diperbarui: tuesday 20 january 2026

Tip: mulai ketik nama perusahaan untuk melihat saran. Tekan Enter atau klik Buka untuk membuka halaman analisisnya.

Grafik Saham

Grafik Indeks

Grafik Relatif

Ringkasan

Analisis fundamental PT Petrosea Tbk (PTRO.JK) menunjukkan perusahaan ini memiliki prospek yang menarik meskipun ada beberapa tantangan. Pertumbuhan pendapatan perusahaan konsisten selama tiga tahun terakhir, menunjukkan lintasan keuangan yang menguntungkan. ROE (Return on Equity) berada dalam kisaran rata-rata 14.61% dan ROA (Return on Assets) sebesar 6.87%, menandakan profitabilitas yang memuaskan dan pemanfaatan aset yang baik. Rasio Harga terhadap Nilai Buku (PBV) berdasarkan beberapa sumber bervariasi dari 0.68x hingga 16.85x; Investing.com mencatat 16.85x yang mengindikasikan valuasi tinggi. Alpha Spread mengindikasikan PTRO sangat mahal, overvalued sebesar 88% dibandingkan nilai intrinsiknya. Perusahaan mencatatkan laba bersih sebesar Rp157,6 miliar pada tahun 2024, menurun dibandingkan Rp188,1 miliar pada tahun 2023. Namun, pada Q3 2025, pendapatan meningkat 18,42% YoY dan laba bersih melambung 142,31% YoY. Rasio utang terhadap ekuitas (DER) tinggi, mencapai 118% menurut StockSummer atau 247%-276.51% menurut sumber lain, menunjukkan risiko keuangan yang signifikan. Meskipun demikian, perusahaan aktif melakukan diversifikasi bisnis melalui akuisisi dan kontrak baru di luar bisnis batubara, serta menargetkan pertumbuhan pendapatan dua digit pada tahun 2025 dan 2026.

Sentimen Stockbit

Bullish

Skor: 70

Diskusi di Stockbit menunjukkan sentimen yang cenderung bullish terhadap PTRO. Beberapa pengguna melihat prospek jangka panjang yang baik, bahkan ada yang menyarankan untuk menahan saham hingga tahun 2027. Terdapat juga diskusi mengenai akuisisi Hafar Group dan potensi simbiosis mutualisme antar entitas ini, yang menunjukkan ketertarikan pada strategi ekspansi perusahaan.

Sentimen Investing.com

Mixed to Bullish

Skor: 65

Sentimen di Investing.com menunjukkan gambaran yang beragam. Analis memberikan rating 'Strong Buy' dengan target harga yang positif. Namun, sentimen dari anggota platform cenderung 'Bearish' dan 'Bullish' secara bersamaan, mengindikasikan pandangan yang terbagi. Beberapa komentar pengguna juga mencerminkan kekhawatiran terkait konsistensi dividen dan adanya praktik 'pom-pom' saham.

Kinerja Tahun Lalu

Status: Outperformed

Selama 365 hari terakhir, harga penutupan saham PTRO mengalami peningkatan signifikan sebesar 213.43% (dari Rp 4020 menjadi Rp 12600). Pada periode yang sama, Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) hanya meningkat sebesar 27.84% (dari 7170.74 menjadi 9167.16). Ini menunjukkan PTRO secara substansial mengungguli indeks. Kinerja luar biasa ini didorong oleh beberapa faktor kunci. PTRO mencatat backlog kontrak tertinggi sepanjang sejarah perusahaan di tahun 2024 dan 2025. Perusahaan juga gencar melakukan akuisisi, seperti 60% saham Scan-Bilt Pte. Ltd. di November 2025, dan anak usahanya memperoleh kontrak baru senilai Rp485,4 miliar pada akhir 2025. Investasi besar Rp 6 triliun untuk peralatan pertambangan di tahun 2024 juga menjadi sinyal positif. Selain itu, kinerja keuangan PTRO yang ciamik hingga September 2025 dengan laba bersih melambung 142,31% turut berkontribusi pada kenaikan harga saham. Spekulasi masuknya saham PTRO ke indeks MSCI pada Februari 2026 juga memberikan katalis positif, mendorong kenaikan harga saham, termasuk mencapai rekor tertinggi baru pada 8 Januari 2026.

Outlook

1 Minggu

Target: 13000

Vs Indeks: In-line

Dalam satu minggu ke depan, PTRO diperkirakan akan bergerak sejalan dengan indeks. Meskipun memiliki momentum positif dari berita kontrak baru dan potensi masuk MSCI, volatilitas pasar jangka pendek dan valuasi yang sudah tinggi (menurut beberapa indikator) dapat membatasi kenaikan signifikan. Harga akan cenderung konsolidasi di sekitar level saat ini atau sedikit naik.

1 Bulan

Target: 13200

Vs Indeks: Outperform

Dalam satu bulan ke depan, PTRO berpotensi mengungguli indeks. Momentum dari kontrak baru dan ekspansi bisnis, ditambah dengan sentimen 'Strong Buy' dari analis, kemungkinan akan terus menarik investor. Jika rumor masuk MSCI terkonfirmasi positif atau ada rilis kinerja yang kuat, ini bisa menjadi katalis tambahan. Target harga 13.100 dari Investing.com juga memberikan dasar untuk proyeksi ini.

1 Tahun

Target: 14000

Vs Indeks: Outperform

Dalam satu tahun ke depan, PTRO diproyeksikan akan mengungguli indeks, didukung oleh strategi jangka panjang perusahaan yang agresif dalam diversifikasi bisnis dan akuisisi, serta penawaran jasa pertambangan terintegrasi. Meskipun ada kekhawatiran terkait rasio utang dan valuasi, komitmen investasi besar pada peralatan dan proyeksi pertumbuhan pendapatan dua digit di tahun 2025 dan 2026 menunjukkan potensi pertumbuhan berkelanjutan. Namun, investor perlu mempertimbangkan sifat siklus industri pertambangan dan konstruksi.

Berita Terbaru

Anak Usaha Petrosea (PTRO) Peroleh Kontrak Baru Senilai Rp485,4 Miliar (2025-12-21)

PT Petrosea Tbk (PTRO) melalui anak usahanya, Scan-Bilt Pte Ltd, menandatangani perjanjian kerja sama senilai USD29,07 juta atau setara Rp485,4 miliar dengan Aster Chemicals and Energy. Kontrak berdurasi 24 bulan ini mencakup layanan engineering, procurement, dan construction di fasilitas Aster Bukom dan Jurong Island, Singapura, serta pengelolaan fasilitas terpadu. Manajemen menilai kerja sama ini akan berdampak positif terhadap kinerja keuangan dan memperkuat strategi diversifikasi serta ekspansi bisnis Petrosea.

Petrosea (PTRO) Cetak Kinerja Ciamik hingga September 2025 (2025-11-27)

PT Petrosea Tbk (PTRO) mencatat kenaikan kinerja keuangan hingga September 2025, dengan pendapatan mencapai US$603,84 juta (sekitar Rp10,01 triliun), naik 18,42% YoY. Laba bersih yang diatribusikan ke pemilik entitas induk melambung 142,31% menjadi US$6,93 juta (sekitar Rp114,93 miliar). Kenaikan ini didukung oleh peningkatan pendapatan dari segmen konstruksi, rekayasa, dan penambangan.

Petrosea (PTRO) Investasi Rp 6 Triliun di Peralatan Pertambangan (2024-10-01)

PT Petrosea Tbk (PTRO) berencana menginvestasikan Rp6 triliun untuk peralatan pertambangan. Investasi ini menunjukkan komitmen perusahaan dalam meningkatkan kapasitas operasional dan efisiensi untuk mendukung pertumbuhan bisnis di masa depan.

Berbagai Pencapaian Penting Petrosea (PTRO) Selama 2024 (2024-12-27)

PT Petrosea Tbk (PTRO) mencatatkan berbagai capaian penting sepanjang tahun 2024, termasuk total nilai perolehan kontrak (backlog) sekitar USD4,2 juta pada akhir Agustus 2024, yang merupakan pencapaian tertinggi dalam lima dekade. Perusahaan juga meraih corporate rating idA+ dari PEFINDO. Selain itu, PTRO juga merampungkan akuisisi 60% saham Scan-Bilt Pte. Ltd. asal Singapura pada November 2025 dan menyelesaikan Penawaran Umum Berkelanjutan Obligasi dan Sukuk Ijarah senilai Rp1,5 triliun yang oversubscribed.

Rumor

Spekulasi PTRO Masuk Indeks MSCI Februari 2026 (2026-01-14)

Terdapat spekulasi bahwa saham PT Petrosea Tbk (PTRO) akan masuk ke dalam indeks MSCI pada Februari 2026, yang telah mendorong kinerja positif saham. Namun, ulasan Stockbit Sekuritas pada 7 Februari 2025, sempat menyebutkan bahwa MSCI mengumumkan PTRO tidak akan dimasukkan ke dalam MSCI Indonesia Investable Market Index pada review Februari 2025. Hal ini menciptakan ketidakpastian namun kabar terbaru cenderung positif.

Ikhtisar

Sekilas

Harga Saat Ini Rp. 12600

Sentimen Investing.com Mixed to Bullish 65 %

Sentimen Stockbit Bullish 70 %

Buffett Indicator

4.0/10

Warren Buffett cenderung berinvestasi pada perusahaan dengan model bisnis yang mudah dipahami, memiliki 'economic moat' yang kuat, pendapatan yang konsisten dan dapat diprediksi, manajemen yang jujur dan kompeten, serta dihargai secara wajar dengan sedikit utang. PT Petrosea Tbk (PTRO.JK) beroperasi di sektor pertambangan, konstruksi, dan jasa yang bersifat siklus, yang cenderung kurang menarik bagi Buffett karena kurangnya prediktabilitas pendapatan jangka panjang dibandingkan bisnis konsumen atau jasa yang lebih stabil. Meskipun PTRO menunjukkan pertumbuhan pendapatan dan laba yang kuat baru-baru ini, rasio utang terhadap ekuitas yang tinggi (antara 118% hingga 276.51%) akan menjadi perhatian utama bagi Buffett, yang menyukai perusahaan dengan sedikit atau tanpa utang. Selain itu, beberapa valuasi menunjukkan PTRO overvalued secara intrinsik (88% overvalued). Meskipun PTRO memiliki manajemen yang terbukti melalui strategi diversifikasi dan akuisisi, karakteristik industri yang sangat bergantung pada harga komoditas dan siklus ekonomi, serta tingkat utang yang tinggi, membuat PTRO tidak cocok dengan kriteria investasi 'nilai' ala Warren Buffett di harga saat ini. Oleh karena itu, kemungkinan Buffett akan menyarankan untuk tidak membeli saham ini pada valuasi saat ini, meskipun perusahaan menunjukkan kinerja operasional yang baik.

Prospek Jangka Pendek

Target 1 Minggu

Rp. 13000

Kinerja vs Indeks

In-line

Target 1 Bulan

Rp. 13200

Kinerja vs Indeks

Outperform

Prospek 1 Tahun

Target

Rp. 14000

Kinerja vs Indeks

Outperform

Gabung Newsletter kami — update rutin, ringkas, langsung ke email.

Newsletter

Ada pertanyaan tentang data ini, apakah cocok untuk portofolio Anda atau apa risiko/peluang yang ada? Tanyakan kepada robot kami.

Informasi di situs web ini hanya untuk tujuan informasi. Ini bukan nasihat keuangan. Kami sangat menyarankan Anda membaca penafian lengkap kami sebelum menggunakan informasi apa pun di situs ini. Penggunaan Anda atas situs ini menandakan persetujuan Anda terhadap ketentuan tersebut.