Harga Saat Ini: Rp 1660

Target 1 Minggu: Rp 1700

Target 1 Bulan: Rp 1750

Target 1 Tahun: Rp 2000

Sentimen Investing: Mixed

Sentimen Stockbit: Mixed

Apakah Anda ingin diberi notifikasi jika kami memiliki analisis baru, berita, atau rumor tentang saham ini? Klik di sini:

PT Dharma Satya Nusantara Tbk (DSNG.JK) Analisis Saham

Diperbarui: tuesday 14 october 2025

Tip: mulai ketik nama perusahaan untuk melihat saran. Tekan Enter atau klik Buka untuk membuka halaman analisisnya.

Grafik Saham

Grafik Indeks

Grafik Relatif

Ringkasan

PT Dharma Satya Nusantara Tbk (DSNG) adalah pemain utama di sektor agribisnis Indonesia, berfokus pada perkebunan kelapa sawit dan produk kayu. Perusahaan ini menerapkan model bisnis terintegrasi secara vertikal, memberikan keunggulan kompetitif dalam mengendalikan rantai pasoknya. DSNG menunjukkan pertumbuhan keuangan yang kuat dengan pendapatan rekor IDR 10,1 triliun pada tahun 2024, dan laba bersih melonjak 35,6% menjadi IDR 1,1 triliun pada tahun yang sama. Arus kas bebas perusahaan juga menjadi positif pada tahun 2024 setelah bertahun-tahun melakukan belanja modal yang besar, menandakan efisiensi operasional. Rasio EBITDA/Penjualan relatif tinggi, menghasilkan margin yang kuat sebelum depresiasi, amortisasi, dan pajak. Komitmen terhadap keberlanjutan dibuktikan dengan sertifikasi RSPO dan ISPO, serta operasional pabrik BioCNG. Namun, perusahaan dinilai overvalued dengan Price to Book Value (PBV) lebih dari 1x valuasi perusahaan (1,04). Return on Equity (ROE) per September 2025 (TTM) adalah 15,71%, yang merupakan kinerja historis yang kuat.

Sentimen Stockbit

Mixed

Skor: 50

Sentimen di Stockbit terhadap DSNG terlihat beragam atau tidak jelas dari data yang tersedia. Meskipun terdapat postingan pers release dan investor newsletter, tidak ada konsensus sentimen yang dominan yang dapat disimpulkan secara langsung.

Sentimen Investing.com

Mixed

Skor: 50

Sentimen anggota di Investing.com terhadap DSNG menunjukkan campuran 'Bearish' dan 'Bullish', mengindikasikan pandangan yang terbagi di antara investor. Namun, analisis teknikal dan sentimen analis secara keseluruhan cenderung 'Strong Buy', meskipun harga target rata-rata analis menunjukkan potensi penurunan dari harga saat ini.

Kinerja Tahun Lalu

Status: Outperformed

Selama setahun terakhir, harga saham PT Dharma Satya Nusantara Tbk (DSNG.JK) meningkat sebesar 70,26% (dari 975 menjadi 1660). Pada periode yang sama, Indeks Harga Saham Gabungan (IHSG) hanya naik sebesar 8,83% (dari 7559.65 menjadi 8227.20). Kinerja unggul DSNG ini didorong oleh beberapa faktor utama: perusahaan mencatat rekor pendapatan IDR 10,1 triliun pada tahun 2024 dan laba bersih melonjak 35,6% menjadi IDR 1,1 triliun, didukung oleh peningkatan produktivitas dari perkebunan yang lebih muda. Meskipun sektor ini menghadapi gangguan El Niño, DSNG menunjukkan ketahanan. Selain itu, harga CPO global menunjukkan tren penguatan dan diperkirakan akan tetap kuat hingga tahun 2025 karena pasokan yang ketat dan permintaan yang stabil, meskipun ada volatilitas akibat kebijakan ekspor dan cuaca.

Outlook

1 Minggu

Target: 1700

Vs Indeks: Outperform

Prospek satu minggu ke depan diperkirakan positif, dengan target harga 1.700 IDR. Analisis teknikal menunjukkan sinyal 'Beli' dengan rata-rata bergerak 5-hari yang mendukung. Sentimen analis masih dominan 'Buy' atau 'Strong Buy', dan meskipun harga CPO global dapat berfluktuasi, tren jangka pendek cenderung stabil atau sedikit meningkat.

1 Bulan

Target: 1750

Vs Indeks: Outperform

Untuk satu bulan ke depan, target harga diperkirakan 1.750 IDR. Hal ini didukung oleh ekspektasi penguatan harga CPO global yang diproyeksikan AmInvestment Bank akan naik 6,3% pada tahun 2025, didorong oleh kekurangan pasokan dan peningkatan penggunaan biodiesel. Konsensus analis juga menunjukkan pandangan positif terhadap kinerja DSNG.

1 Tahun

Target: 2000

Vs Indeks: Outperform

Prospek satu tahun DSNG sangat menjanjikan dengan target harga 2.000 IDR. Perusahaan memiliki fundamental yang kuat, termasuk model bisnis terintegrasi vertikal, pertumbuhan pendapatan yang solid, dan komitmen terhadap keberlanjutan. Harga CPO diperkirakan akan tetap tinggi pada tahun 2025-2026, didorong oleh faktor pasokan dan permintaan global. Beberapa analis bahkan memberikan target harga yang lebih tinggi (hingga 2.400 IDR), mencerminkan kepercayaan pada potensi pertumbuhan jangka panjang perusahaan.

Berita Terbaru

DSNG Bagikan Dividen Rp 254 Miliar (17 Juni 2025)

PT Dharma Satya Nusantara Tbk (DSNG) membagikan dividen sebesar Rp 254 miliar pada 17 Juni 2025. Pembagian dividen ini menunjukkan kinerja keuangan yang solid dan komitmen perusahaan untuk mengembalikan nilai kepada pemegang saham.

Dharma Satya Nusantara Catatkan Laba Bersih Rp1,1 Triliun di 2024 (27 Februari 2025)

Emiten kelapa sawit PT Dharma Satya Nusantara Tbk (DSNG) mencatatkan laba bersih sebesar Rp1,1 triliun sepanjang tahun 2024, meningkat signifikan 35,6 persen secara tahunan (YoY) dibandingkan tahun 2023. Kenaikan laba ini menunjukkan ketahanan dan kinerja kuat perusahaan meskipun terjadi gangguan El Niño di sektor kelapa sawit.

BEI Layangkan Surat ke Emiten Perkebunan Milik TP Rachmat (DSNG) (21 Juli 2025)

Bursa Efek Indonesia (BEI) melayangkan surat permintaan klarifikasi kepada PT Dharma Satya Nusantara Tbk (DSNG) terkait lonjakan harga saham yang tajam dalam sebulan terakhir. Manajemen DSNG menyatakan tidak mengetahui adanya informasi material atau rencana aksi korporasi yang belum diumumkan ke publik yang dapat memicu kenaikan tersebut.

Rumor

Klarifikasi BEI Terkait Volatilitas Saham DSNG (21 Juli 2025)

Bursa Efek Indonesia (BEI) mengeluarkan surat klarifikasi kepada DSNG mengenai lonjakan harga saham yang tidak biasa. Manajemen DSNG secara resmi menyatakan tidak ada informasi material yang belum diumumkan atau rencana aksi korporasi yang dapat memengaruhi harga saham. Ini menunjukkan adanya spekulasi pasar atau rumor yang tidak berdasar yang mungkin memicu volatilitas, yang dibantah oleh perusahaan.

Ikhtisar

Sekilas

Harga Saat Ini Rp. 1660

Sentimen Investing.com Mixed 50 %

Sentimen Stockbit Mixed 50 %

Buffett Indicator

6.0/10

Warren Buffett umumnya menghindari bisnis komoditas karena sifatnya yang siklis dan kurangnya 'economic moat' yang kuat. DSNG bergerak di sektor kelapa sawit dan produk kayu, yang sangat bergantung pada fluktuasi harga komoditas (CPO) global. Meskipun demikian, DSNG memiliki beberapa karakteristik yang mungkin menarik bagi Buffett: model bisnis terintegrasi secara vertikal, kinerja keuangan yang solid dengan rekor pendapatan dan laba bersih pada tahun 2024, serta arus kas bebas yang positif. Komitmen perusahaan terhadap keberlanjutan (ESG) juga merupakan nilai tambah. Namun, valuasi yang saat ini disebut 'overvalued' berdasarkan PBV dan potensi downside dari target harga rata-rata analis akan menjadi pertimbangan penting bagi seorang investor nilai seperti Buffett. Oleh karena itu, meskipun DSNG menunjukkan kekuatan operasional dan keuangan, risiko komoditas dan valuasi saat ini menjadikannya bukan pilihan 'Strong Buy' ala Buffett, tetapi juga bukan investasi yang sepenuhnya dihindari, sehingga diberikan skor 6 dari 10.

Prospek Jangka Pendek

Target 1 Minggu

Rp. 1700

Kinerja vs Indeks

Outperform

Target 1 Bulan

Rp. 1750

Kinerja vs Indeks

Outperform

Prospek 1 Tahun

Target

Rp. 2000

Kinerja vs Indeks

Outperform

Gabung Newsletter kami — update rutin, ringkas, langsung ke email.

Newsletter

Ada pertanyaan tentang data ini, apakah cocok untuk portofolio Anda atau apa risiko/peluang yang ada? Tanyakan kepada robot kami.

Informasi di situs web ini hanya untuk tujuan informasi. Ini bukan nasihat keuangan. Kami sangat menyarankan Anda membaca penafian lengkap kami sebelum menggunakan informasi apa pun di situs ini. Penggunaan Anda atas situs ini menandakan persetujuan Anda terhadap ketentuan tersebut.